بررسیشده توسط تیم تحریریهٔ BrokerSift · بهروزرسانی
مقایسه Crypto.com و Coinbase
Crypto.com و Coinbase دو تا از مصرفکنندهمحورترین و بهشدت تحتنظارتترین صرافیهای صنعت هستند، هرکدام بهعنوان یک دروازه ورود عمومی بهجای یک بازار متمرکز بر کارمزد ساخته شدهاند. Crypto.com بر اکوسیستم کارت ویزای خود، مزایای استیکینگ CRO و یکی از گستردهترین ردپاهای مجوز چندحوزهای اطراف تکیه دارد؛ Coinbase بر بودن بهعنوان یک شرکت بورسی پذیرفتهشده در نزدک (COIN) با صورتهای مالی حسابرسیشده و عمیقترین جایگاه نظارتی آمریکا در میان هر صرافی بزرگ تکیه دارد. هر دو بیشتر از رقبای آفشور کارمزد دریافت میکنند مگر اینکه از ردههای معاملاتی پیشرفته آنها استفاده کنید، بنابراین تصمیمگیری معمولاً به مزایای کارت در برابر شفافیت شرکت بورسی میرسد.
نتیجهگیری ما
مبتدیان
Coinbase
پذیرش در نزدک، صورتهای مالی حسابرسیشده و بیمه انتقالی FDIC روی موجودیهای نقدی Coinbase به کاربران تازهکار روشنترین حس نظارت را میدهد.
معاملهگران حساس به هزینه
Crypto.com
برنامه کارمزدی Exchange در Crypto.com در ردههای حجم پایین تا متوسط از Advanced Trade در Coinbase ارزانتر است.
کاربران کارت و پاداش
Crypto.com
برنامه بازگشت وجه کارت ویزای مبتنی بر استیکینگ CRO در Crypto.com معادل واقعی در Coinbase ندارد.
معاملهگران مشتقات آمریکایی
Coinbase
فیوچرزهای تحت نظارت CFTC در Coinbase Derivatives، از جمله قراردادهای نانو، محصولی نهادیتر از مشتقات با سقف ۱۰ برابری Crypto.com است.
مقایسه سریع
| Crypto.com | Coinbase | |
|---|---|---|
| کارمزد میکر | 0.02%–0.10% (tiered) | 0.60% at the base Advanced Trade tier, down to 0.00% at the highest volume tier |
| کارمزد تیکر | 0.10%–0.16% (tiered) | 1.20% at the base Advanced Trade tier, down to about 0.02% at the highest volume tier |
| کوینها | 385 | 350 |
| احراز هویت | Mandatory | Mandatory |
| تعداد کوینها | 385 | 350 |
| حداکثر اهرم | 10x (مشتقات، در مناطق واجد شرایط) | معاملات اسپات فاقد اهرم است. معاملات آتی (Coinbase Derivatives برای کاربران آمریکایی؛ Coinbase International Exchange برای کاربران واجد شرایط غیر آمریکایی) بهجای یک ضریب تبلیغشده ثابت، از اندازهگیری مبتنی بر مارجین استفاده میکنند — مشخصات فعلی قرارداد را در پلتفرم بررسی کنید. |
| کارمزد برداشت | بسته به دارایی و شبکه متفاوت است؛ تبدیلها/برداشتهای اپلیکیشن کارمزد بالاتری دارند مگر اینکه CRO استیک شده باشد | برداشت رمزارز مشمول کارمزد شبکه است که بسته به دارایی متفاوت است؛ برداشت دلار از طریق ACH معمولاً رایگان است، حواله بانکی ممکن است کارمزد داشته باشد |
| روشهای پرداخت | Bank transfer, Card, Crypto | Bank transfer, Card, Crypto |
| توکن بومی | CRO | — |
| حوادث امنیتی | حادثه برداشت غیرمجاز در ژانویه 2022 (~15 میلیون دلار به شکل ETH)؛ برداشتها متوقف و سپس بازگردانده شد، شرکت اعلام کرد در نهایت هیچ وجه مشتری از دست نرفت | ۲۰۱۹: تلاش فیشینگ هدفمند/مهندسی اجتماعی با استفاده از یک آسیبپذیری روز-صفر فایرفاکس شناسایی و مسدود شد؛ هیچ وجهی سرقت نشد. ۲۰۲۵: پیمانکاران پشتیبانی خارج از کشور که رشوه دریافت کرده بودند، اطلاعات مشتریان را برای حملات مهندسی اجتماعی افشا کردند؛ سرقت مستقیمی از سیستمهای Coinbase صورت نگرفت، اما شرکت هزینه کل جبران خسارت را نزدیک به ۴۰۰ میلیون دلار برآورد کرد و بهجای پرداخت باج، جایزه ۲۰ میلیون دلاری ارائه داد. |
| پذیرش نمیشود از | محدودیتها بسته به محصول و حوزه قضایی متفاوت است؛ کشورهای تحت تحریم از جمله ایران و کره شمالی مستثنا هستند | کوبا، ایران، کره شمالی، سوریه، مناطق کریمه/دونتسک/لوهانسک و سایر حوزههای قضایی تحت تحریم OFAC؛ دسترسی کامل به ویژگیها همچنین بسته به ایالت آمریکا و کشورهای خارج از حدود ۱۰۰ بازار پشتیبانیشده متفاوت است |
| سال تأسیس | 2016 | 2012 |
| دفتر مرکزی | سنگاپور (1 Raffles Quay، #25-01، سنگاپور 048583) | سانفرانسیسکو، کالیفرنیا (شرکت با ساختار کاملاً دورکاری) |
| رگولاتوری | MAS (Monetary Authority of Singapore) — Major Payment Institution licence (Digital Payment Token service) (Major Payment Institution licence (full licence granted 1 June 2023; MAS directory ID 250069)) — Foris DAX Asia Pte. Ltd., FCA (UK) — cryptoasset business registration under the Money Laundering Regulations 2017 (FRN 941745 (registered 17 August 2022)) — Foris DAX UK Limited, ASIC (Australia) — Australian Financial Services Licence (AFSL 467462 (ABN 51 150 651 004)) — Foris GFS Australia Pty Ltd, MFSA (Malta Financial Services Authority) — MiCA Crypto-Asset Service Provider authorisation, passported across the EEA (CASP authorised 27 January 2025; LEI 2549005CVR5HH70FDO07; Malta company C 88392) — Foris DAX MT Limited, MFSA (Malta) — Electronic Money Institution licence under the Financial Institutions Act (EEA passporting; Visa principal member) (Malta company C 90348) — Foris MT Limited, CFTC (United States) — Designated Contract Market, Derivatives Clearing Organization and Futures Commission Merchant (DCM designation (originally granted 18 February 2004 as HedgeStreet/Nadex); full DCM, DCO and FCM stack confirmed 30 September 2025) — North American Derivatives Exchange, Inc. d/b/a Crypto.com | Derivatives North America, FinCEN / US state regulators — registered money services business and state money transmitter licences (NMLS ID 1966158) — Foris DAX, Inc., VARA (Dubai Virtual Assets Regulatory Authority) — Virtual Asset Service Provider licence — CRO DAX Middle East FZE | NYDFS (New York) — BitLicense and money transmitter licence (Virtual Currency Business Activity licence 122466; NY Money Transmitter licence MT 103755) — Coinbase, Inc., US state money transmitter licences (NMLS) (NMLS ID 1163082 — money transmitter licences in 45+ US states and territories) — Coinbase, Inc., NYDFS — limited purpose trust company charter (NMLS 2455008) — Coinbase Custody Trust Company, LLC, CFTC (USA) — Designated Contract Market (Registered Designated Contract Market for crypto futures) — Coinbase Derivatives, LLC, CSSF (Luxembourg) — MiCA crypto-asset service provider (CASP authorisation N00000004 (granted 20 June 2025, LEI 984500F14CA4571AAC11), passported across the EEA; e-money token services W00000022) — Coinbase Luxembourg S.A. (RCS B292147), Central Bank of Ireland — electronic money institution (C188493) — Coinbase Ireland Limited (company no. 630350), ASIC (Australia) — Australian Financial Services Licence; AUSTRAC registration (AFSL 569752 (ACN 654 922 442); enrolled with AUSTRAC as a virtual asset and remittance service provider) — Coinbase Australia Pty Ltd, MAS (Singapore) — Major Payment Institution licence (MPI licence for cross-border money transfer and digital payment token services (UEN 201935002N)) — Coinbase Singapore Pte. Ltd. |
| صندوق بیمه | — | صندوق بیمه عمومی به سبک توکن وجود ندارد. موجودی نقدی دلاری در بانکهای شریک میتواند مشمول بیمه انتقالی FDIC تا سقف ۲۵۰,۰۰۰ دلار شود؛ یک بیمهنامه جداگانه در برابر جرایم بخشی از داراییهای رمزارزی کیف پول داغ را پوشش میدهد (مبلغ افشا نشده است) |
مقایسه کنار هم
هزینههای معاملاتی
برتر در این بخش: Crypto.comExchange در Crypto.com یک برنامه سازنده/گیرنده بازار ردهبندیشده از حدود ۰.۰۲٪ سازنده تا ۰.۱۶٪ گیرنده در ردههای پایه اجرا میکند، که با استیکینگ CRO بهبود مییابد — رقابتی زمانی که روی محصول Exchange باشید نه اپلیکیشن مصرفکننده گرانتر. صفحه خرید پیشفرض Simple/Instant در Coinbase یک اسپرد حدود ۰.۵٪ بهعلاوه کارمزد متغیری را بستهبندی میکند که میتواند هزینههای مؤثر را روی معاملات کوچک، بهخصوص با کارت، به بیش از ۲ تا ۵ درصد برساند؛ رده Advanced Trade آن از نزدیک ۰.۶۰٪ سازنده / ۱.۲۰٪ گیرنده بازار شروع میشود و در حجم بالا به ۰.۰۰٪/۰.۰۲٪ میرسد. با مقایسه ردههای پیشرفته مشابه، Exchange در Crypto.com عموماً نقطه شروع ارزانتری است، در حالی که Coinbase تنها با افزایش حجم رقابتی میشود.
جایگاه نظارتی و شفافیت عمومی
برتر در این بخش: Coinbaseهر دو مجوزهایی غیرمعمول گسترده برای این صنعت دارند. Crypto.com تأیید اصولی MAS در سنگاپور، ثبت FCA در بریتانیا، مجوز ASIC در استرالیا، مجوز پول الکترونیکی اتحادیه اروپا با پاسپورتدهی EEA، و مشتقات تأییدشده توسط CFTC در آمریکا از سال ۲۰۲۵ دارد. Coinbase از سال ۲۰۱۷ مجوز BitLicense نیویورک و مجوز انتقال پول، ثبت MSB نزد FinCEN، یک بازوی فیوچرز تحت نظارت CFTC (Coinbase Derivatives, LLC)، و ثبت نزد بانک مرکزی هلند در اتحادیه اروپا را دارد — اما همچنین تنها یکی از این دو است که در بورس معامله میشود (NASDAQ: COIN) و صورتهای مالی حسابرسیشده منتشر میکند، سطح شفافیتی که Crypto.com با آن مطابقت ندارد. Coinbase جریمههای فردی بزرگتری پرداخت کرده (توافق ۵۰ میلیون دلاری NYDFS در سال ۲۰۲۳، جریمه ۳.۵ میلیون پوندی FCA در سال ۲۰۲۴) اما الزامات افشای شرکت بورسی آن این را جبران میکند.
حوادث امنیتی
مساویCrypto.com در ژانویه ۲۰۲۲ حادثهای را تجربه کرد که در آن حدود ۱۵ میلیون دلار اتریوم از حسابهای کاربران سرقت شد؛ برداشتها متوقف و سپس بازگردانده شدند، و شرکت اعلام کرد که در نهایت هیچ مشتریای وجوه خود را از دست نداد. حادثه اخیرتر Coinbase، که در سال ۲۰۲۵ افشا شد، شامل پیمانکاران پشتیبانی خارجنشین رشوهگرفته بود که دادههای مشتریان را برای مهندسی اجتماعی درز دادند نه یک نفوذ مستقیم به پلتفرم، با هزینههای جبران تخمینی نزدیک به ۴۰۰ میلیون دلار و بدون سرقت وجوه صرافی. هر دو حادثه بدون از دست رفتن مستقیم وجوه مشتریان مهار شدند، اما حادثه Coinbase از نظر مقیاس و هزینه بزرگتر بود، در حالی که حادثه Crypto.com قدیمیتر، کوچکتر و یک نفوذ حضانتی متعارفتر بود. این مورد را نزدیک به هم در نظر بگیرید.
محصولات و ویژگیهای مصرفکننده
مساویویژگی برجسته Crypto.com کارت نقدی ویزای آن با بازگشت وجه ردهبندیشده بر اساس استیکینگ CRO است، در کنار کیف پول دیفای یکپارچه، ابزارهای NFT، و محصولات استیکینگ/Earn لایهگذاریشده روی حدود ۳۸۵ کوین فهرستشده. Coinbase با استیکینگ روی داراییهای اثبات-سهم اصلی مقابله میکند (گزارش شده که سهم قابلتوجهی از تمام اتریوم استیکشده را در حضانت دارد)، یک بازوی فیوچرز تحت نظارت CFTC برای کاربران واجد شرایط آمریکا بهعلاوه Coinbase International Exchange برای فیوچرز غیرآمریکایی، و تعداد کوین بیشتر (بسته به منطقه حدود ۲۵۰ تا بیش از ۳۵۰) — هرچند بهطور عمدی کوینهای حریم خصوصی مانند مونرو را به دلایل انطباقی حذف میکند. اکوسیستم کارت Crypto.com توسعهیافتهتر از هرچیزی است که Coinbase ارائه میدهد؛ زیرساخت مشتقات درجه-نهادی Coinbase توسعهیافتهتر از محصول مشتقات کوچکتر با سقف ۱۰ برابری Crypto.com است.
واریز، برداشت و حفاظت از وجوه
برتر در این بخش: CoinbaseCrypto.com از انتقال بانکی، کارت و واریز کریپتو پشتیبانی میکند، با ورود/خروج فیات که توسط روابط بانکی آن هموار شده است؛ برداشتها و تبدیلهای سطح اپلیکیشن کارمزد بالاتری دارند مگر اینکه CRO استیک شده باشد. Coinbase از ACH، حواله و تأمین مالی کارتی برای مشتریان آمریکایی پشتیبانی میکند، با برداشتهای ACH که معمولاً رایگان است و حوالهها که کارمزد دارند. در حفاظت از وجوه، Coinbase برتری روشنتری دارد: موجودیهای نقدی دلاری نزد بانکهای شریک میتوانند واجد شرایط بیمه انتقالی FDIC تا ۲۵۰,۰۰۰ دلار به ازای هر مشتری باشند، بهعلاوه یک بیمه جرم با مبلغ افشانشده روی کریپتوی کیف پول داغ. Crypto.com دادههای اثبات ذخایر منتشر میکند اما ساختار بیمه سپرده معادلی برای موجودیهای نقدی توصیف نمیکند.
پشتیبانی
مساویهر دو عمدتاً به چت زنده درونبرنامهای شبانهروزی و سیستم تیکت بدون یک خط تلفن عمومی بهطور گسترده منتشرشده تکیه میکنند. بررسیهای مستقل هر دو را ناهماهنگ توصیف میکنند: سریع برای سوالات معمول حساب، کندتر و ناامیدکنندهتر برای اختلافات کارت، استیکینگ یا محدودیت حساب در Crypto.com، و برای اختلافات احراز هویت یا دسترسی در Coinbase. احساسات Trustpilot در هر دو قطبی است، با سهم زیادی از نظرات هم پنجستاره و هم یکستاره. هیچکدام از پلتفرمها برتری پشتیبانی روشنی نسبت به دیگری ندارد.
هرکدام برای چه کسی مناسب است
مساویCrypto.com برای کاربرانی مناسب است که یک اپلیکیشن واحد برای خرید، استیکینگ، خرجکردن از طریق کارت نقدی مرتبط با پاداش، و معاملات گاهبهگاه میخواهند، با گستره مجوز چندکشوری وسیعتر. Coinbase برای مبتدیان و کاربران ریسکمحور مناسب است که بهطور خاص برای شفافیت یک شرکت بورسی و حسابرسیشده و عمیقترین جایگاه نظارتی موجود آمریکا ارزش قائلاند، به شرط اینکه از صفحه خرید ساده گرانتر خارج شوند و از Advanced Trade استفاده کنند. هیچکدام انتخاب برتر برای معاملهگران فعالی نیست که بهدنبال پایینترین کارمزدهای اصلی یا گستردهترین انتخاب آلتکوین هستند — هر دو در آنجا از صرافیهای متمرکز بر کارمزد و پرآلتکوین اختصاصی عقب میمانند.
سوالات متداول
کدام ارزانتر است، Crypto.com یا Coinbase؟
Exchange در Crypto.com (حدود ۰.۰۲٪ سازنده تا ۰.۱۶٪ گیرنده بازار) عموماً در حجم پایین تا متوسط از Advanced Trade در Coinbase (۰.۶۰٪ سازنده / ۱.۲۰٪ گیرنده بازار در رده پایه) ارزانتر است. اپلیکیشنهای مصرفکننده پیشفرض هر دو پلتفرم (اپلیکیشن Crypto.com، Simple/Instant در Coinbase) بهطور محسوسی بیشتر از رابطهای معاملاتی پیشرفته آنها کارمزد دریافت میکنند.
کدام نظارتشدهتر است، Crypto.com یا Coinbase؟
هر دو مجوزهای گستردهای دارند. Coinbase علاوه بر آن یک شرکت بورسی پذیرفتهشده در نزدک (COIN) است که صورتهای مالی حسابرسیشده ارائه میدهد، لایهای از شفافیت که Crypto.com ندارد، هرچند فهرست مجوز چندکشوری Crypto.com بهطور قابلمقایسهای گسترده است.
آیا Crypto.com یا Coinbase هک شدهاند؟
Crypto.com در ژانویه ۲۰۲۲ حادثهای داشت که در آن حدود ۱۵ میلیون دلار اتریوم از حسابهای کاربران سرقت شد، بدون از دست رفتن نهایی وجوه مشتریان. Coinbase حادثهای در سال ۲۰۲۵ افشا کرد که در آن پیمانکاران پشتیبانی رشوهگرفته دادههای مشتریان را درز دادند (بدون سرقت مستقیم وجوه)، با هزینه جبران تخمینی ۴۰۰ میلیون دلار.
کدام کارت نقدی دارد، Crypto.com یا Coinbase؟
برنامه کارت ویزای Crypto.com با ردههای بازگشت وجه مبتنی بر استیکینگ CRO بهطور قابلتوجهی توسعهیافتهتر از هرچیزی است که Coinbase ارائه میدهد.
آیا پول من در Crypto.com یا Coinbase بیمه میشود؟
موجودیهای نقدی دلاری Coinbase نزد بانکهای شریک میتوانند واجد شرایط بیمه انتقالی FDIC تا ۲۵۰,۰۰۰ دلار به ازای هر مشتری باشند، بهعلاوه یک بیمه جرم افشانشده روی کریپتوی کیف پول داغ. Crypto.com دادههای اثبات ذخایر منتشر میکند اما یک طرح بیمه موجودی نقدی معادل توصیف نمیکند.
آیا میتوانم در Crypto.com یا Coinbase فیوچرز معامله کنم؟
بله، در هر دو. Crypto.com مشتقات تا اهرم ۱۰ برابر در مناطق واجد شرایط ارائه میدهد. Coinbase فیوچرزهای تحت نظارت CFTC (از جمله قراردادهای نانو کوچکتر) از طریق Coinbase Derivatives برای کاربران آمریکایی و Coinbase International Exchange برای کاربران واجد شرایط غیرآمریکایی ارائه میدهد.
سرمایه شما در معرض ریسک است. ممکن است کمیسیون دریافت کنیم — این موضوع هرگز بر امتیاز ما اثر نمیگذارد.